DANS CE GUIDE · Documenter l’achat d’actifs entre parties liées par une nouvelle société américaine
Commencez par l’ E-2 aperçu de l’admissibilité et de la demande
Identifier l’entreprise et la chaîne de propriété
Dans cet exemple d'un demandeur citoyen canadien, la société américaine doit avoir la nationalité pertinente au traité et l'investisseur doit pouvoir la développer et la diriger. Retracez les propriétaires par les registres d'actions et les structures de détention jusqu'aux nationalités individuelles. Habiter au Canada ne suffit pas; si une autre citoyenneté est invoquée, vérifiez le traité et les règles applicables plutôt que présumer que la citoyenneté canadienne est obligatoire. Lorsqu’une société de portefeuille ou une fiducie se situe au-dessus de la société d’exploitation, suivez la chaîne jusqu’aux personnes physiques et consignez la preuve de citoyenneté de chacune. Les personnes ayant une double nationalité devraient être identifiées comme telles, puisque la nationalité invoquée doit être énoncée et non déduite. Tenez aussi le registre des actions à jour : un transfert convenu mais jamais inscrit au registre est un écart fréquent et évitable entre ce que dit le dossier et ce que montrent les livres de la société.
Démontrer le pouvoir décisionnel des deux côtés
Une vente entre parties liées exige tout de même une approbation en bonne et due forme. Conservez les résolutions des administrateurs ou des actionnaires du vendeur canadien autorisant la disposition, les résolutions de l’acheteur américain approuvant l’achat et le prix, la convention d’achat d’actifs, les actes de vente et les cessions de contrats, de licences ou de propriété intellectuelle. Notez les consentements requis de prêteurs, de locateurs ou de franchiseurs. Les obligations contradictoires prévues aux ententes existantes doivent être résolues par un conseiller juridique, au vu des documents réels. Exemple hypothétique : au Canada, une firme de conception d’ouvrages de biorétention des eaux pluviales vend ses instruments d’arpentage, sa banque de plans et ses contrats de clientèle à une société américaine nouvellement constituée détenue par les deux mêmes personnes. Les deux mêmes signatures figurent alors de part et d’autre de l’entente, ce qui est permis, mais rend les résolutions plus importantes et non moins, car elles démontrent que chaque société a examiné et approuvé l’opération en tant que société. Datez-les avant l’entente plutôt qu’après.
Appuyer l’évaluation par une preuve indépendante
Les parties étant liées, le prix doit être expliqué et non simplement affirmé. Selon les actifs, cela peut supposer des expertises, des soumissions de concessionnaires, des tableaux d’amortissement, des valeurs comptables tirées des états financiers, des dénombrements de stocks ou un rapport d’évaluation pour les biens incorporels. Gardez le raisonnement cohérent avec le traitement fiscal et comptable de part et d’autre de la frontière. Un prix fixé selon la seule préférence de l’investisseur soulève des questions sur le montant réellement exposé au risque. Lorsque des actifs incorporels font partie du transfert, précisez exactement ce qui est vendu, qu’il s’agisse d’une marque déposée, d’une liste de clients, de plans, d’une base de données ou d’une méthode, et confirmez que chaque élément appartenait au vendeur et peut être cédé. Une relation de clientèle, contrairement à un contrat, ne peut généralement pas être vendue telle quelle, et évaluer une chose que le vendeur ne pouvait pas céder est le genre de faiblesse qui ressort tardivement. Faites convenir la description entre le comptable et l’avocat avant que l’évaluation ne soit préparée.
Retracer l’argent qui paie les actifs
Des actifs qui circulent entre des sociétés contrôlées par l’investisseur ne démontrent pas à eux seuls un capital engagé. Documentez la capitalisation de la société américaine, la provenance licite de ces fonds et la façon dont le paiement est parvenu au vendeur canadien. Si de la valeur est apportée plutôt qu’achetée, consignez l’apport et son traitement comptable. Le dossier doit aussi montrer les dépenses d’exploitation de la société américaine et sa capacité de générer davantage qu’un revenu de subsistance minimal. Le caractère non marginal peut aussi se démontrer par une contribution économique importante. Gardez le parcours du paiement visible d’un bout à l’autre : le compte d’origine, le montant, la date, le compte destinataire et l’écriture au grand livre de chaque société. Lorsque les fonds circulent par étapes ou par l’intermédiaire d’un courtier de change, conservez les confirmations, car un virement qui arrive avec la référence d’un intermédiaire et aucune explication constitue une lacune au dossier. Lorsque l’investisseur prête de l’argent à la société américaine au lieu de souscrire des actions, notez les conditions et soumettez la structure à un avocat, puisque la qualification du financement influe sur ce qui est à risque.
Sources consultées 2026-09-07. Ce guide met l’accent sur la préparation; il ne constitue pas une évaluation individuelle de l’admissibilité.